【文匯網訊】隨著今年市場上的聲量越來越大，ESG投資理念開始進入基民視野，成為備受關注的投資新風口。博時基金13日發佈的公告顯示，作為國內ESG投資先行者，其實踐ESG投資理念的ETF基金——博時中證可持續發展100ETF（基金代碼：515090，認購代碼：515093）即將於下周一正式發行（發行日期：12月16日-1月13日）。博時指數與量化投資部ETF組副主管萬瓊13日接受記者採訪表示，ESG投資在國外發達國家已經非常普遍，在國內則剛剛興起，今年以來，已有多家券商、基金公司紛紛加入研究ESG投資的隊伍，一些基金公司躍躍欲試推出ESG投資理念的基金產品，為投資者提供更多差異化的產品，而國外投資機構也表達了佈局中國此類投資產品的願望。
博時指數與量化投資部ETF組副主管萬瓊。（記者 毛麗娟 攝）
ESG成投資新風口
所謂ESG投資理念，就是在傳統投資分析維度外，更多地考慮環境（E）、責任（S）和治理（G）等因素，在投資領域推崇可持續發展。近年來，全球ESG投資出現了巨大的增長。晨星公司的最新數據顯示，ESG ETF在2019年第三季度獲得了創紀錄的43億歐元的淨新增資金，其中股票ETF佔了其中的最大份額。
對於投資者而言，ESG投資除了體現出投資者的社會責任，還能帶來超額收益，且有助於降低投資上的非財務風險。研究發現，利用ESG標準來排除某些企業的做法並不會對投資組合的業績表現造成負面影響，此外在大多數情況下，即使在風險調整的基礎上，採用ESG過濾方法也能改善投資組合的表現。
由博時基金定制、中證指數有限公司編制的中證可持續發展100指數則在傳統ESG投資的基礎上更進了一步，該指數以滬深300指數的成份股為樣本池，在ESG的基礎上加入投資過程中更關注的經濟效益（E）評估維度，並將ESG指標結合中國企業和市場情況進行了專業化設計，評選出其中的100只在經濟、社會、環境、治理方面綜合價值高的上市公司，旨在為投資者找到長期可持續的優質投資標的。
萬瓊介紹，ESG投資「既有超額收益又能幫助避雷」的特性，在中證可持續發展100指數中表現更加明顯。回測數據顯示，從基日（2014年6月30日）以來，中證可持續發展100指數相對滬深300全收益指數的年化超額收益率超過了4%，除了尚未結束的2019年，其餘每年收益率均超過了滬深300全收益指數。
即將正式發行的博時中證可持續發展100ETF，採用完全複製法跟蹤中證可持續發展100指數，主要投資於指數成份股和備選成份股，作為國內目前少有的旗幟鮮明的ESG相關ETF產品，將助力投資者把握更美好的A股投資方式。
國內可持續發展投資環境日益完善
首屆可持續發展論壇於近日在北京舉辦，論壇內容顯示，中國高度關注可持續發展的重要性。會上發佈了《中國落實2030年可持續發展議程進展報告2019》，這是我國發佈的第二份落實2030年議程的國別方案。
近年來，我國改善環境、社會、公司治理的努力不斷增強，國內可持續發展投資環境日益完善。2016年，七部委聯合就印發了《關於構建綠色金融體系的指導意見》，成為金融支持可持續發展戰略的首個政策框架。2018年3月，上交所發佈了首份《社會責任報告》，建立社會責任戰略規劃。
2018年11月，證監會在上市公司的公司治理規則中加入ESG相關要求。與此同時，中基協正式發佈《中國上市公司ESG評價體系研究報告》和《綠色投資指引（試行）》，探索建立符合中國國情、以提升資本市場和投資質量為導向的ESG評價指標體系。
專業評論稱，ESG投資是可持續發展的重要引擎，ESG要求企業在發展中注重環境保護、履行社會責任、完善公司治理，這些信息不會體現在公司財務上，可是卻關乎企業的可持續發展。此外，在A股國際化過程中，所有被納入MSCI新興市場的A股公司將接受ESG評測，不合格公司將被剔除。正因為如此，近年來國內監管機構和市場主體對ESG投資高度重視，給予充分的發展土壤。
根據施羅德2019年全球投資者調查發現，目前中國內地投資者對可持續投資的關注度較亞洲及全球投資者高。中國相關投資雖然剛剛起步，但有巨大的發展空間。
作為中國最早成立的五家公募基金公司之一，成立21年以來博時基金一直關注ESG及可持續發展相關議題及投資。2018年，博時基金正式加入聯合國責任投資原則組織（簡稱 UN PRI），成為首批在國內踐行ESG投資理念的公募基金公司之一； 2019年，博時基金聯合社會價值投資聯盟、北京大學國家發展研究院作為種子發起單位聯合發起了「可持續發展金融創新實驗項目」，聯合社會價值投資聯盟舉辦2019中國可持續發展金融論壇，推進ESG及可持續發展金融在國內的進程。
責任編輯：秋姜